佳源国际总裁沈宏杰：主动优化债务管理 切实维护各方农行基金定投品种利益

8月24日，佳源世界(02768.HK)发布公告称，因受商场环境不利要素影响，公司虽活跃推广各项措施以加速开发中物业及已竣工物业的预售和出售，加速出售回款及其他应收款的资金回笼，但合约出售额仍同比下降，并估计房地产职业在未来适当长时刻内仍将承压。鉴于上述情况，公司决议对包含2022年至2024年到期的6只美元债券建议全体交流要约，并对2025年到期的美元可转债进行赞同寻求，以自动办理和优化债款到期结构及融本钱钱，一起计划出台债款优化全体办理计划，活跃应对职业应战，保证在建项目交给，安稳公司生产运营，然后有序化解短期流动性压力，完结更安稳的本钱结构，保证公司股东及全体债权人的全体利益。

就此，财联社记者专访了佳源世界控股有限公司总裁沈宏杰。

一、受职业调整及疫情重复等多重要素影响，房企遍及面临流动性压力，佳源世界现在的运营情况如何？

面临史无前例的运营压力，佳源世界高度重视企业的稳健运营，自本年年初以来，经过狠抓出售回笼，加大去库存力度，盘活存量财物，以价换量，以收定支，全力保持运营性现金流的自我造血功用，上半年共完结合同出售金额约77.8亿元人民币，合同出售面积约638,734平方米。一起加强本钱管控，全力推动各项意图复工复产作业，2021年至2022年上半年共交给房源19574套，交给面积约1,815,051平方米，保证“保交楼，保民生，保安稳”方针的完结。

二、公司首要依据什么考虑要对境外债款自动进行优化办理？

在职业全体下行的布景之下，公司自动对境外债款进行优化办理，操控危险，是当下最务实、对各利益相关方最公正、最负职责的挑选，也展现出“绝不躺平”的活跃态度和作为，勇于承当职责、勇于担任。当然，咱们要感谢一切投资者对公司自始自终的了解、信赖和支撑。

公司自动对境外债款自动进行优化办理，也是应对改变的商场环境，环绕“保交楼、保民生、保安稳”为条件进行债款的归纳平衡。

公司自动对境外债款进行优化办理，仍是为了以时刻换空间，让公司办理层有更多精力回归运营，保出售保交给，促进公司的平稳健康运营，以更好地增强未来的债款履约才能。

三、现在相关债券的要约交流和债款优化办理计划的开展情况如何？

公司正活跃自动与投资人进行交流，计划对6支美元债建议交流要约和1支美元可转债建议赞同寻求，算计金额约为14.1亿美元，一起计划托付国泰君安为财务顾问，评价全体本钱结构及财务状况，帮忙拟定境外债款优化办理计划，并委任盛德律师事务所为法令顾问以供给相关法令支撑。详细的计划正在加速拟定中，请持续重视未来的公告。

四、公司此前现已采取了哪些自动债款办理行为？

在2021年，公司合计10次如期兑付和自动回购美元债，合计金额3.1亿美元，有用提振了商场决心，调整了债款结构，缓解了到期归还压力；本年3月，佳源世界又经过自有资金全额兑付到期美元债本息1.42亿美元。

一起，佳源世界与四大AMC组织之一的我国信达(香港)财物办理有限公司签署了协作备忘录，依据两边达到的协作备忘录，信达香港将在国家方针、法令法规答应范围内，发挥财物办理公司优势，在盘活存量财物、优化资源配置、流动性改进、企业纾困等方面向佳源世界供给专业支撑。

五、鉴于当时职业运转逻辑已产生深入改变，公司对未来的开展战略有何规划和调整？

对处于深度调整中的房地产职业来说，“高杠杆、高周转、高增加”的旧形式现已难以为继，房地产职业如安在良性循环和健康开展的指导思想下，寻求新的开展形式，成为企业安全“活下去”并终究穿越周期的必经之路。

公司将在总结剖析过往开展经验教训的根底上，坚持长时间主义，清晰方向，步步为营，苦练内功，夯实根底，真实完结稳健运营。坚持聚集开展，聚集战略中心、聚集要点城市、聚集优势板块、聚集要点项目，缩短阵线，力出一孔，深挖护城河。坚持质量为本，以客户为导向，着力提高产品和服务力，树立中心竞争力。探究新的开展形式，在职业逐步由增量商场转向存量运营赛道时，需求开发商改变思路提早布局，发力全产业链运营和财物办理，运营形式也应逐步由重财物转向轻财物转型，如代建、租借、品牌和办理输出、老旧小区改造、财物管

理等方面，以打造高毛利率且有安稳现金流的第二增加曲线。