大额存单量价齐跌 银行花式提高流动性 易基50基金;

跟着“高息”智能存款产品的下架和结构性存款的不断标准，银行大额存单产品遭到必定程度的追棒。

《我国经营报》记者从多家银行点得悉，现在大额存单产品出售“炽热”，且额度紧俏，部分银行大额存单产品实施“白名单”的约请制，并非任何客户都能够购买。

不过，近来也有购买银行大额存单产品的投资者向记者诉苦：“大额存单存期较长，即使是可转让的大额存单也面临着转不出去的为难，流动性不是很好。”

记者发现，大额存单一般利率较高、存期较长，假如遇到紧急情况想提早支取，要按活期利息核算，投资者丢失较大。现在多家银行推出的大额存单产品都有“可转让”操作，可是转让也存在失利的或许。

此外，还有部分银行“立异”大额存单产品，比方按月付息、到必定期限主动转让等方法。

量价下行部分银行额度严重

跟着结构性存款等规划的压降，更多稳健型投资者将目光投向跟理财产品比较危险更小的大额存单产品。

兴业研讨高档分析师郭益忻告知记者，结构性存款下降之后，对银行造成了两个方面影响：“一是资金缺口，二是存款缺口。资金缺口能够经过存款、同业存单、金融债等其他负债补偿；存款缺口首要经过其他类型的存款产品来补偿，例如大额存单。”

但是，相关数据计算显现，近期大额存单的发行规划及利率都呈下降趋势。融360大数据研讨院监测数据显现，8月新发行的大额存单，6个月、5年期均匀利率环比上涨，其他期限均匀利率均环比跌落，期限越长、涨跌幅越大。从上浮起伏来看，3个月、6个月、1年期大额存单均匀利率上浮起伏仍然在50%以上，2年期均匀利率上浮起伏本年初次降至50%以下，3年期均匀利率上浮起伏降至45%以下。一起，8月大额存单发行量共398只，环比下降33.89%，创本年最低水平。

融360大数据研讨院分析师刘银平指出，近几个月大额存单均匀利率全体下行趋势较为显着。刘银平向记者解说：“近期大额存单发行量呈下降趋势，国有银行3年、5年期大额存单发行量显着削减；大额存单利率自二季度以来呈下降趋势，尤其是长时刻利率降幅较大。本年在钱银宽松、借款利率明显下降的布景下，银行负债端压力凸显，为了下降揽储本钱，银行会首先下调大额存单、结构性存款之类的高本钱存款，一方面要压降规划，另一方面要下调利率，尤其是长时刻产品利率。”

记者从北京某国有大行点得悉，近期该行刚刚发行第11批大额存单产品，发行时刻为9月20日至12月31日，起存金额为50万元，期限为3年期。不过，该行工作人员表明，因为额度有限，这款产品采纳白名单方式的约请制。一起，该工作人员还表明：“三季度发行大额存单产品跟之前比较有所削减。”

相同，北京另一国有大行人士表明，现在该行有出售大额存单产品，主张投资者到银行点咨询是否有额度。

此外，记者从某民营银行了解到，该行之前出售较火的“大额存单+”A和B两款产品近期也进行了调整。自9月16日起，新用户持有该行大额存单+产品加入了限额，购买A和B两款共用限额仅为40万元，而该产品的起存额度就为20万元。

别的，此前该民营银行大额存单+A款产品年化利率为4.2%，需求每日0点抢购，B款产品年化利率为4.0%，能够随时购买。但9月21日起，该行大额存单+B款产品也开端定量出售。

供给可转让产品花式进步流动性

9月23日，记者在京东金融途径银行存款栏目下看到来自2家银行的5款大额存单产品，其间3款支撑转让、2款只能提早支取。不过记者了解到，大额存单产品的转让成功率和转让功率也成为一些投资者的忧虑。

一位股份行支行点工作人员表明：“每家银行的产品有所不同，不是一切的大额存单都支撑转让，有些银行转让时对投资者持有的时刻有要求和约束。别的，转让的途径也不相同，有些银行开通了线上转让功用比较便利，但有些银行仅支撑到点处理。”

记者了解到，现在一家国有大行出售的大额存单产品仅支撑银转让功用，不支撑手机银行或线下点处理。

“大额存单转让不活泼，会影响投资者购买的积极性，尤其是长时刻大额存单。” 刘银平表明，“大额存单转让途径首要有两种，一种是银行本身途径，另一种是互联代销途径。相对来看，互联途径上的大额存单转让途径会更活泼一些，不过详细还要看产品利率凹凸，利率高的大额存单更有招引力，更简单转让出去。”

此外，记者了解到，本年以来也有部分城商行“立异”大额存单产品，比方将5年期产品约好必定期限主动转让等。刘银平以为：“银行这种做法归于立异行为，意图在于进步大额存单的流动性，招引投资者购买。”

尽管部分大额存单产品流动性不是很强，但全体看危险很小。刘银平表明：“现在来看，大额存单转让根本不存在危险，从银行视点来看，大额存单转让，资金从一个投资者的账户转移到另一个投资者的账户，但仍然在银行系统内；对转让一方来说，能提早得到流动性资金；对受让方来说，购买的是银行的产品，资金进入银行账户。”