证监会开展民企债券融资专项支持计划证劵与证券

5月11日，证监会表明，为遵循党中央、国务院关于支撑民营企业发展的决议方案布置，执行政府作业报告关于完善民营企业债券融资支撑机制的作业要求，交易所债券商场推出民营企业债券融资专项支撑方案(以下简称“专项支撑方案”)，以安稳和促进民营企业债券融资。

日前，首单项目已落地。5月10日，晶科科技在上交所成功发行2022年面向专业出资者揭露发行村庄复兴碳中和绿色公司债券(第一期)(以下简称“GC晶电01”)，征集资金首要用于村庄复兴、绿色碳中和光伏电站项目。专项支撑方案与金融组织联合为“GC晶电01”供给1亿元增信支撑，助力企业债券融资5亿元。

据记者了解，上交所精选了一批具有典型性、演示性的工业龙头民营企业，组成专门作业小组，构建全链条服务形式，全力支撑企业发行债券。“GC晶电01”为这一服务形式下首单成功发行的民企债券，具有较强的演示含义和学习含义。

证监会表明，专项支撑方案由中国证券金融股份有限公司(以下简称“中证金融”)运用自有资金担任施行，经过与债券承销组织协作创设信誉维护东西等方法，增信支撑有商场、有远景、有技能竞赛力并契合国家工业方针和战略方向的民营企业债券融资。

为了保证“GC晶电01”的成功发行，中证金融和承销组织为本期债券联合创设了高额度的信誉维护东西，极大提振了出资者决心，成功引进商场化出资人的活跃参加，并协助企业有用下降融资本钱。

据记者了解，为推进缓解民企债券融资窘境，进一步疏通企业债券融资途径，上交所从匹配适宜的债券产品、辅导企业完善征集说明书信息发表、组织路演和出资组织调研、鼓舞券商创设危险管理东西等多方面供给支撑，以进步债券出资人对民营企业的了解和认可。

在此作业机制的尽力下，本次晶科科技债券的发行终究招引了多家出资组织活跃认购，5.5%的利率创近期同期限AA评级民营企业债券最低利率，协助企业在优化债款结构的一起，明显下降了融资本钱。

“商场出资组织对民企债券存在必定的忧虑。为了破解这一窘境，交易所充沛利用商场组织者的优势，全链条推进处理投融资两边发行过程中的难点，打通堵点，支撑民企成功发行公司债券，以期建立职业标杆，构成演示效应，并由点及面，带动进步民企债全体商场气氛。”上交所相关担任人表明。

承销组织相关担任人向记者表明，在监管部门的大力支撑下，此次信誉维护东西的创设将有助于进步对民企债券的认可度，为其他民营企业在债券商场融资起到活跃演示作用，创始民企债券融资新局面。

信息发表是债券商场投融资两边达到一致的柱石，标准、通明的信息发表有助于下降信息不对称，协助民营企业特别对错上市民企，取得商场认可和合理的定价。

“信赖源于了解，上交所将着力协助民营企业补齐信披短板，引导企业自动展开与出资者的交流与交流，进一步疏通债券发行途径。”上交所相关担任人表明。

此次晶科科技公司债券发行过程中，上交所辅导企业环绕债券出资人关怀，充沛发表有利于全面、客观、公允反映企业职业位置、运营状况、财政状况、管理水平、出资者权益维护组织等方面的信息，进步信息发表的有用性和针对性，便当债券出资人精确获取出资决议方案所需信息，更好判别企业偿债才能。

“本次债券发行得到了上交所及商场各方的大力支撑，在发行预备过程中，咱们活跃回应出资人需求，加强对本身运营财政现状、发展规划、竞赛优势等方面的信息发表，自动推介和展现企业亮点，取得了不错的作用。”晶科科技相关担任人表明。

此次企业的自动信息发表和交流交流，对出资组织了解发行人并做出出资决议方案也起到了较大协助。据参加本次债券认购的出资组织相关担任人介绍，“咱们关怀的光伏职业方针改变对企业的影响、电费补贴款的回款状况和未来回款组织、企业严重出资项目状况、未来事务布局、有息债款构成等与偿债才能密切相关的问题，都得到了企业的活跃回应和具体发表，很大程度上打消了咱们对企业运营和财政稳健性的顾忌。”

证监会表明，下一步将继续发挥资本商场支撑民营企业发展的活跃作用，支撑和鼓舞更多金融组织参加民营企业债券融资专项支撑方案，凝集各方合力，一起推进民营经济健康发展